半导体板块上演涨停潮，EDA概念走高！上行空间还有多大？( 二 )

东吴证券研报也指出，虽然中国EDA市场营收规模增速远高于全球增速，但由于我国EDA厂商起步较晚，在产品性能与生态协同方面均处于劣势，国内市场份额大多为国外厂商所占据。根据赛迪智库和前瞻产业研究院数据，2020年国际EDA三大巨头Synopsys，Cadence和Siemens EDA在我国合计营收规模市场份额占比为78%，国产厂商占比不到15% 。
半导体需求端结构分化，长期需求增长仍支撑扩产
今年以来，半导体板块持续下挫，4月26日低点以来，仅收回年内一半跌幅。

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回首上半年，红塔证券研报指出，近半年来，智能手机、PC等消费电子产品出货低迷。需求不足导致半导体市场环比开始下滑。
从需求端，招商证券研报进一步指出，当前半导体需求端结构分化仍然明显，以手机、PC为代表的消费类需求仍显疲软，汽车、服务器、光伏等细分需求相对稳健。在整体产业链库存处于高位叠加产能紧张局面有所缓解背景下，半导体行业尤其是消费类半导体去库存压力增大，2022年三季度较大概率会旺季不旺。
另外，从供给端，红塔证券研报指出，下游市场低迷已经开始逐步影响到上游代工订单，从全球范围来看，成熟制程的产能利用率已开始下降，进而导致代工价格开始下降，目前主要一线代工企业受影响较小，但是二线中小代工企业需要改变产品结构来应对产能过剩的风险。
招商证券则认为，当前消费类需求疲软，部分代工厂产能利用率有所松动。海外设备交期延长，短期国内晶圆厂或有产能输出延后可能性。
国信证券进一步指出，晶圆代工产能利用率顶点虽过，长期需求增长仍支撑全球扩产：行业看好车用、工业、服务器、AIoT领域半导体长期需求增长，各大晶圆厂仍积极布局。
展望后市，招商证券建议把握确定性+景气度组合，关注下游主要覆盖汽车、光伏、服务器等景气赛道的优质半导体公司，也可把握确定性+估值组合，关注在细分领域已具备全球竞争力同时当前估值处于低位的国内龙头半导体公司。
东方证券认为，半导体设备领域壁垒高，市场前景广阔，本土厂商业绩确定性高，长期成长属性凸显，建议关注国内半导体设备领先企业芯源微（688037.SH）、拓荆科技（688072.SH）、中微公司（688012.SH）、万业企业（600641.SH）、北方华创、华海清科（688120.SH）、盛美上海（688082.SH）等。
【半导体板块上演涨停潮，EDA概念走高！上行空间还有多大？】此外，中信证券建议关注布局前道湿法/量测检测领域、估值尚低的设备企业至纯科技（603690.SH）、精测电子（300567.SZ），关注后道测试、封装领域的长川科技（300604.SZ）、华峰测控（688200.SH）、华兴源创（688001.SH）、光力科技（300480.SZ），以及零部件领域的江丰电子（300666.SZ）、新莱应材（维权）（300260.SZ）、神工股份（688233.SH）、华亚智能（003043.SZ）等，晶圆厂方面建议关注中芯国际（688981.SH、00981.HK）和华虹半导体（01347.HK）。