今年，LP资金量退回8年前

2020年8月12-13日，由清科集团、投资界主办的第十四届中国基金合伙人峰会在上海隆重举行。现场汇集国内顶级FOFs、政府引导基金、主权财富基金、家族基金、保险机构、银行资本、VC/PE机构、上市公司等150+顶级LP和万亿级可投资本，共探新经济下的股权投资之路。
在上午的压轴对话中，清科集团联席总裁、清科创投主管合伙人袁润兵；前海股权投资基金（有限合伙）执行合伙人、前海方舟董事、总裁陈文正；平安资本董事长兼首席合伙人刘东；红杉资本中国基金合伙人浦晓燕；元禾辰坤合伙人王吉鹏以及招商资本首席执行官、董事张日忠 ，共同围绕“变局中开新局，资本市场新格局”的主题展开多层次、多维度的探讨。

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以下为对话实录，经投资界（ID:pedaily2012）编辑整理：
袁润兵：非常高兴与荣幸担任这个环节的主持。其实我们在台下的小会议室里已经讨论了一个多小时，本应该在会场上说的话，基本上在会议室里快说完了。这一场都是行业内非常知名的机构，他们也是这个行业里非常资深的从业者、大佬。我希望这个环节能给大家在这个变局的时代提供一些干货，提供一些真知卓见。那在开始之前，先请每个人介绍一下自己和自己的机构。先请陈总开始。
陈文正：我来自前海方舟资产管理公司，目前在管的基金有三支，一个是前海母基金，一个中原前海基金，还有一个在深圳的天使基金。前海母基金成立于2015年底，定位是三个市场化，第一管理机构市场化，第二资本来源市场化，第三投资市场化。前海母基金目前规模285亿，已经投的基金有45支，直接间接投资的项目有一千多个。目前加起来的这些项目已经实现IPO的近40个，正在审批中的还有将近40个。
阶段上，我们的直投可能偏中后，我们投的基金偏前期。现在管理的中原前海，实际上是前海母基金的缩小版，因为前海母基金已经进入了第五年，投资期快结束，所以新的投资主要以中原前海来投。那么前海母基金对于基金的投资主要是投S基金，另外我们联合其他的GP做了一个规模不大的天使基金。
现在也在按照实际情况经营环境的变化，以行业和地域来推进我们的管理规模和扩大我们的投资组合。在5G产业领域，和中国电信，还有中国互联网基金合作发起了一个5G产业基金。此外，在长三角，另外还有在山东片区我们也发起设立基金，以直投和投基金相结合的模式，共同推动当地和周边区域的股权投资的发展。
刘东：我简单介绍一下平安资本，我们是平安集团里面的核心股权投资平台。用市场的话说，我们是GP ，绝大部分的LP都是市场上第三方的投资机构，平安集团里面有资金的一些部门，比方说险资，养老金等等，也是我们的LP之一，
平安资本投资的定位，是选择行业中规模比较大的企业，它们的经营模式在市场上一定要是成熟的，同时这些企业未来有非常大的增长潜力。
我们投企业，一定是想平安资本怎么利用平安集团内部的各种资源来为我们的被投企业提供很好的增值服务。那么集团的资源包括很多，平安集团里面很多生态圈，可以为企业在全发展过程中提供全方位的服务，使得这些被投企业能够快速增长，提升价值，通过这种方式为我们的LP获取最优秀的回报。